20 gennaio 2016

Vela Consumer S.r.l.: BNL realizza la prima cartolarizzazione di crediti al consumo

BANCA NAZIONALE DEL LAVORO S.p.A. ha concluso nelle scorse settimane la sua prima operazione di cartolarizzazione di crediti al consumo, dopo otto cartolarizzazioni e un covered bond, aventi come sottostante mutui residenziali, mutui ad enti pubblici o finanziamenti erogati a piccole e medie imprese.

Vela Consumer S.r.l., la società veicolo utilizzata per l’operazione (l’SPV), ha acquistato un portafoglio pari a Euro 1.159.982.057,72 di crediti derivanti da contratti di credito al consumo. Le posizioni cedute sono oltre 78 mila con un importo medio pari a circa Euro 14.700. L’operazione ha una struttura stand alone.

Il 22 dicembre 2015 Vela Consumer S.r.l. ha emesso due classi di Titoli, una senior e una junior, per un importo complessivo di Euro 1.184.438.000 con scadenza legale aprile 2032:

• Class A: €837.800.000 Asset Backed Fixed Rate Notes, rating AA (sf) e AA (sf), rispettivamente, da DBRS e da Fitch Italia
• Class J: €346.638.000 Asset Backed Variable Return Notes, priva di rating

I Titoli della Classe A sono quotati presso la Borsa del Lussemburgo.

Securitisation Services è stata nominata:

• Corporate Servicer
• Rappresentante dei Portatori dei Titoli
• Calculation Agent
• Back-up Servicer Facilitator