25 settembre 2015
Abruzzo 2015 RMBS S.r.l. Nuova cartolarizzazione di mutui residenziali del Gruppo Banca Popolare di Bari
Dopo poco più di un anno, il Gruppo Banca Popolare di Bari realizza una nuova operazione di cartolarizzazione di mutui residenziali.
Banca Tercas S.p.A e Banca Caripe S.p.A., entrate a far parte del Gruppo bancario ad ottobre 2014, hanno infatti ceduto due portafogli di mutui ipotecari residenziali alla società per la cartolarizzazione Abruzzo 2015 RMBS S.r.l. (la “SPV”).
L’11 agosto 2015 la SPV ha emesso tre classi di titoli, una senior e due junior per un importo complessivo pari a circa Euro 462,7 milioni:
- Class A: Euro 392.300.000 Asset Backed Floating Rate Notes, scadenza legale Novembre 2065, la Classe senior dotata di rating dalle Agenzie di Rating Moody’s e DBRS, rispettivamente Aa3 (sf) e A (sf);
- Class J1: Euro 42.374.000 Asset Backed Floating Rate and Additional Return Notes, scadenza legale Novembre 2065, il titolo junior sottoscritto da Banca Tercas;
- Class J2: Euro 28.030.000 Asset Backed Floating Rate and Additional Return Notes, scadenza legale Novembre 2065, il titolo junior sottoscritto da Banca Caripe.
I titoli dotati di rating sono quotati presso la Borsa d’Irlanda.
La struttura dell’operazione prevede due contratti di swap al fine di proteggere la SPV dal rischio di variazioni del tasso di interesse.
L’operazione è gestita da Securitisation Services che interviene nei ruoli di:
- Corporate Servicer,
- Computation Agent,
- Rappresentante dei Portatori dei Titoli e
- Security Trustee.